Usa il mio file TWR Tracker!
Il TWR tracker è un tool per calcolare i tuoi Time Weighted Returns (clicca per vedere il post) su Google Sheets.
I rendimenti ponderati nel tempo depurano la tua performance dai flussi di cassa in entrata e in uscita nel portafoglio, così da non impattare positivamente i rendimenti quando avvengono gli investimenti, e negativamente in caso di disinvestimenti.
Questo è il metodo che usano gli hedge fund per calcolare i propri rendimenti e quelli dei clienti. Supponi, infatti, che un fondo abbia 100 milioni, e che dopo 1 anno crescano a 150 milioni. Se nel mentre il fondo avesse fatto un aumento di capitale e nuovi investimenti, la performance TWR non sarebbe stata del 50%!
Il metodo TWR, a differenza del MWR, aiuta allora ad isolare la performance per unità di capitale investita, non venendo impattato da investimenti o disinvestimenti. Si può usare quindi per paragonare in ogni momento la propria performance a quella di benchmark o altri investitori.